Евгений Лукин - Анализ финансовой отчетности. Ответы на экзаменационные вопросы

• Название: Анализ финансовой отчетности. Ответы на экзаменационные вопросы
• Автор: Евгений Лукин
• Жанр: Бухучет, налогообложение, аудит
• Год: 2009

Данное пособие является вспомогательным материалом для подготовки к экзаменам, зачетам по дисциплине «Анализ финансовой отчетности». Материал книги составлен в соответствии с Государственным образовательным стандартом высшего профессионального образования.

Содержательность изложенного материала поможет студентам сдать экзамены на оценку «отлично».

Пособие предназначено для студентов высших учебных заведений, обучающихся по специальности 060500 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит».

---

Для получения общей оценки динамики финансового состояния можно сопоставить изменения итога баланса с изменениями финансовых результатов хозяйственной деятельности:

1) выручкой от реализаций продукции;

2) прибылью от реализации;

3) прибылью от финансово-хозяйственной деятельности;

4) себестоимостью реализованной продукции.

С этой целью рассчитывают коэффициент роста валюты баланса и коэффициент роста выручки от реализации.

Коэффициент роста валюты баланса Кб определяется по формуле:

Кб = Бср1 – Бсро × 100 % / Бсро

где Бср1 – Бсро – средняя величина итога баланса за отчетный и предыдущий периоды. Коэффициент роста выручки от реализации продукции Kv имеет вид:

К = (V1 – Vо) × 100 % / Vо,

где V1, Vо) – выручка от реализации продукции за отчетный и предыдущий периоды.

Аналогично можно рассчитать коэффициенты роста прибыли от реализации и роста прибыли от финансово-хозяйственной деятельности. Опережение темпов роста выручки от реализации (прибыли от реализации, прибыли от финансово-хозяйственной деятельности) свидетельствует об улучшении использования средств в организации по сравнению с предыдущим периодом. Обратная ситуация говорит об отставании и ухудшении использования средств организации. С целью детального выяснения причин создавшейся ситуации необходимо проанализировать характер изменений отдельных статей баланса, выявить причины этих изменений и влияние на деятельность анализируемого предприятия. Такой анализ проводят с помощью:

1) горизонтального (временного) анализа;

2) вертикального (структурного) анализа.

Горизонтальный анализ и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга, т. к. позволяют сравнить отчетность различных по роду деятельности и объему производства организаций.

Правила оценки статей баланса установлены Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности и инструкциями (указаниями) по составлению бухгалтерской отчетности. Конкретизация содержания баланса по годам осуществляется приказами Министерства финансов Российской Федерации по квартальной и годовой отчетности.

13. Анализ форм бухгалтерской отчетности

Отчет о финансовых результатах отражает общую тенденцию разделения функций бухгалтерского учета для составления бухгалтерской и налоговой отчетности. Название граф формы № 2 за отчетный период и за анализируемый период прошлого года позволяет непосредственно наблюдать показатели этой формы в динамике. При этом показатель выручки от реализации товаров (продукции, работ, услуг) показывается в метаоценке, т. е. без косвенных налогов и обязательных платежей.

Содержание показателя «Себестоимость реализации товаров (продукции, работ, услуг)» зависит от вида деятельности организации, варианта учета затрат на производство и калькулирования себестоимости.

Организации, занятые производством продукции, выполнением работ и оказанием услуг, отражают по этой строке сумму затрат, связанных с производством продукции, выполнением работ, оказанием услуг (без учета сумм, отражаемых по статье «Управленческие расходы»).

В форме № 2 отдельно выделены статьи «Коммерческие расходы» и «Управленческие расходы», содержание которых также зависит от вида хозяйственной деятельности организации.

Для инвесторов и аналитиков эта форма во многих отношениях важнее, чем баланс, т. к. в ней содержится не застывшая, одномоментная, а динамическая информация о том, каких успехов достигла организация в течение года и за счет каких укрупненных факторов, каковы масштабы ее деятельности. По данным формы № 2 проводят анализ финансового результата деятельности организации как по общему объему и динамике, так и по структуре, а также факторный анализ прибыли и рентабельности.

Для анализа используют также информацию, содержащуюся в других формах отчетности и пояснительной записке к годовой отчетности. Так, форма № 4 «Отчет о движении денежных средств» является информационным источником для анализа денежных потоков по различным видам деятельности организации (текущей, инвестиционной и финансовой).

Пояснение к балансу и отчету о финансовых результатах содержит расшифровку отдельных показателей форм № 1 и № 2, характеризующих структуру имущества, источники его образования, состав и размер фондов организации, отдельных видов дебиторской и кредиторской задолженностей, основных средств и нематериальных активов, финансовых вложений и обязательств. Пояснительная записка содержит краткую характеристику деятельности организации, рассматривает виды производственной, коммерческой и инвестиционной деятельности организации и ее географические рынки сбыта, а также основные показатели деятельности и факторы, повлиявшие в отчетном периоде на финансовые результаты, такие как:

1) доля активной части основных средств;

2) коэффициенты износа, обновления и выбытия основных средств;

3) коэффициент текущей ликвидности на начало и конец отчетного периода;

4) коэффициент обеспеченности собственными средствами и другие показатели, необходимые для полного и объективного представления финансового состояния организации.

Пояснение к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах раскрывает суть представленной отчетной информации, учетную политику организации и обеспечивает пользователей бухгалтерской отчетности дополнительными данными, которые необходимы для реальной оценки имущественного, финансового положения организации и финансового результата ее деятельности.

Практически все пользователи финансовых отчетов организации используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов. Совершенно ясно, что качество принимаемых решений напрямую зависит от качества аналитического обоснования, точности расчетов и полноты исходной информации.

14. Горизонтальный (временной) анализ отчетности

Горизонтальный анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Обычно здесь используются базисные темпы роста за несколько периодов.

Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей финансовой отчетности за определенный период, дать оценку этим изменениям. Ценность горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции, однако его результаты можно использовать при межхозяйственных сравнениях.

Горизонтальный анализ выполняется как по данным баланса, так и по данным формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

Горизонтальный анализ баланса означает сопоставление статей баланса, исчисляемых по ним показателей на начало и конец одного или нескольких отчетных периодов. Он помогает выявить отклонения, требующие дальнейшего изучения. При горизонтальном анализе исчисляют абсолютные и относительные изменения показателей. Сопоставление по всем статьям позволяет определить общее направление изменения баланса. В условиях инфляции для обеспечения сопоставимости балансовых данных по периодам следует скорректировать суммы статей баланса на начало периода по индексам инфляции, которые разрабатываются официальными учреждениями и публикуются в печати. При оценке изменений баланса и его статей целесообразно установить соответствие динамики баланса динамике объема производства и реализации продукции, а также прибыли предприятия. Для установления темпов роста объема производства, реализации продукции и прибыли используют данные предприятия о производстве продукции, отчет о финансовых результатах и баланс. Более быстрый темп роста объема производства, реализации продукции и прибыли по сравнению с темпом роста суммы баланса указывает на улучшение использования средств. Показатели прибыли, товарной и реализованной продукции в расчете на 1 руб. средне-расчетной стоимости имущества целесообразно сравнивать с общепринятыми стандартными показателями, с показателями других родственных предприятий, с показателями за ряд отчетных периодов. Такие показатели характеризуют деловую активность руководителей предприятия.

Для характеристики деловой активности используют показатели фондоотдачи, материалоемкости, производительности труда, оборачиваемости собственного и оборотного капитала, коэффициенты устойчивости экономического роста, чистой выручки.

Коэффициент устойчивости экономического роста (Кур) исчисляют по формуле:

Кур = (Пч – Да) /СК,